保险公司「崩老头」

来源：柒财经

炎炎夏日，一则实名举报把瑞众人寿陕西分公司架在了舆论的“火炉”上。举报者不是外人，恰恰是瑞众人寿陕西分公司的自家员工——姚先生及多名同事。

“再这样干下去我会良心不安！”2026年7月28日，姚先生们向《华商报》反映，公司在销售保险过程中涉嫌虚构“国家补贴”“政策返利”，以米面油等礼品吸引老年人到场，并向客户承诺3%—4%的回报率。

比如，一位老人被诱导投入200万元购买保险产品，醒悟后申请退保，按照合同现金价值计算，只能拿回108万元。200万进去，108万出来，近半数钱无故“蒸发”了，老人气得号啕大哭。

类似的情形绝非孤例。据柒财经了解，在部分保险公司内部，已经形成了一套成熟的、流水线式的“崩老头”操作流程。

三步“崩老头”

姚先生们的举报，撕开了保险行业的灰色一角。顺着他们的描述，一条针对老年人的收割流水线清晰地浮现出来。

第一步：钓鱼。

公司通过各种方式获取客户信息，精准锁定60岁以上的老年群体。这批老人通常有一定的积蓄，信息获取渠道狭窄，对“国家”“政府”“政策”等词有天然的信任感，对复杂的金融合同几乎没有辨别能力。

随后，业务员以“每日免费领取米面油、鸡蛋、日用品”为诱饵，照着名单批量拨打电话，热情邀请老人到公司“坐坐”。

该步骤的“标准动作”是，不提卖保险，只说“领补贴”“送福利”。只要老人踏进保险公司大门，他几十万的养老金，大概就已经被标记为“待收割”的目标了。

第二步：造局。

老人到了公司，通常会被安排进装修体面的会议室，台上有人讲课。讲的不是保险，而是“国策”：“国家现在鼓励商业养老保险”“这是国家给老年人的福利补贴”“名额有限，错过就没有了”。

大屏幕上打着红头文件的样式，台下坐着十几个穿西装的“工作人员”，气氛营造得像一场权威发布会。每一位被邀约来的老人，旁边都有一名销售人员全程陪同，端茶倒水、嘘寒问暖，快速构建起短暂的“信任关系”。

在这个局里，保险产品一般会被包装成“高息存款”，缴费期、退保损失等都被轻描淡写，甚至刻意忽略。

业务员一遍一遍重复着：“存进来，每年拿3到4个点的利息，比银行高”，在老人心里种下“存款保障、稳赚不赔、高息”的印记。

根据流传的举报材料，瑞众保险陕西分公司向老年客户口头承诺的收益率在3%至4%之间，远高于同期银行存款利率，但这些承诺从来不会写进合同。

第三步：收网。

签合同的时候，工作人员拿着笔，翻到需要签字的地方，一页一页指给老人：“您在这里写上名字……。”

合同密密麻麻几十页，但整个签字过程不到十分钟。没有人给老人解释什么叫“现金价值”，什么叫“保单贷款”，什么叫“减额交清”。

老人以为自己办了一笔高息存款，实际上却是一份长期寿险合同。如果退保，投保人拿到的是远低于保费的“现金价值”。

200万变108万，钱去哪儿了？被“现金价值”崩掉了。

等到老人需要用钱，或者发现不对劲去退保时，当初笑脸相迎的业务员要么已经离职，要么拿条款说事：“合同上写得清清楚楚，我们都是按合同来的。”

更残酷的是，很多老人买保险时已经六七十岁，能不能等到保单现金价值超过已交保费的那一天？很多信誓旦旦“三五年就能取”的保单，真实缴费期限可能长达十年、二十年。

为什么“崩老头”能一崩再崩？

瑞众保险陕西分公司不是首次被投诉。

公开数据显示，仅2025年，该公司就被投诉6736次。2026年至今，瑞众人寿多家分支机构因销售误导、财务造假等问题，累计被罚没469.6万元。

此类行径，行业并不鲜见。柒财经也在此前文章《险企“低价游”收割老年人，有人被贷款，有人丢了脸》报道过。

2026年1月，华泰人寿陕西分公司因欺骗投保人、给予合同外利益等事由，被警告并罚款15万元。

2026年8月，人保健康天津分公司因欺骗投保人，被罚28万元、一名员工被终身禁业。

为什么这种赤裸裸的套路能一崩再崩？柒财经分析，原因藏在三个深层矛盾里。

其一，业绩压倒合规。

保险公司对基层机构的考核很简单——保费规模。保费不达标，扣绩效、降职级乃至裁员。

在业绩至上的企业文化里，基层负责人的首要任务是“签保单”，合规部门逐渐沦为摆设。

有业内人士直言，“在这个行业，合规是应付上面检查的，业绩才是横走的硬通货。”

当一家公司从上到下都在为“活下去”和“冲KPI”焦虑时，老年人的养老金就成了手头最容易抓住的救命稻草。

其二，违法成本和违规收益不匹配。

瑞众人寿今年累计被罚没469.6万元，听起来不少，但对比千亿元的保费规模，不过九牛一毛，或许还不够一个省级分公司一天的保费进账。

华泰人寿陕西分公司罚款15万元，大抵还不抵一个业务员凭借诱导销售拿到的年度佣金提成。

比如，近期光大永明、国富人寿、北京人寿、东方嘉富四家险企将已离任的保险代理人告上法庭，核心诉求是追讨已发放的佣金、各类津贴及保单退保产生的相关损失。其中，光大永明代理人邓某某和梁某某，涉案标的分别达275.97万元、265.85万元。

▲图源：光大永明人寿2026年2季度偿付能力季度报告摘要

经济学的普世原理，当违法成本和违规收益严重不匹配时，铤而走险反而升级为理性选择。保险销售也一样。

其三，“甩锅”的潜规则。

在保险行业，遇到负面舆情，公司惯用的说辞是：“这是业务员的个人行为，与公司无关。”

这套话术的精妙之处在于随事态演变的责任切割：签单的时候，业务员代表的是公司；一旦出事，业务员立刻变成“独立个体”。

但现实中，事发后被推到前台的业务员往往已经离职，让消费者维权无门；即使没离职，个人赔偿能力也极其有限，根本无法弥补老人几十万、上百万的损失。而真正制定销售策略、设计话术模板、设定业绩考核的管理层，却安然无恙。

结语

保险公司“崩老头”，崩的不仅是老人的本金，更是整个行业赖以生存的信用根基。

保险的本质是一份跨越时间的契约，也就是我们常说的“信任”，因为“相信你，所以愿意把未来的风险托付给你。”

这是行业最脆弱也最珍贵的资产，它需要几十年如一日的坚守才能建立，却会在一次“崩老头”的戏码中瞬间崩塌。

整顿乱象、正本清源，对保险行业来说，任重道远。

目前，针对舆论关注，瑞众保险回应称，公司层面已成立专项工作组，全面启动内部核查与自查自纠工作。陕西金融监管局已对该事项进行受理，并正在开展信访调查。