这家国有大行叫停汽车售后回租业务，融资租赁业务监管加码

来源/消金界  作者/黑玛丽

近日，消金界了解到，邮储银行发布通知，要求“各分行不得新增与融资租赁公司合作开展出租方产品售后回租（购）业务，已开展合作的应于今年5月底前停止合作”。

此前就有媒体公开报道，山东省国资委发布文件，将售后回租业务列为“高风险业务”，进行实行分类管控。如今看来，这是对融资租赁中回租业务的管控升级。

所谓售后回租，指的是已经拥有车辆的客户，为了一次性获得资金，把车抵押给融资租赁公司，同时融资租赁公司又把车租给客户使用，收取租金，客户保留了车辆的使用权。协约期满时，客户收回对车辆的所有权，或按约定方式处理车辆。

据了解，融资租赁分为直租和回租两种模式。在当前我国的汽车融资租赁业务中，售后回租业务占据了70%-80%的比重。

以平安租赁为例，财报数字显示，公司2021年全年新增投放625亿，累计服务客户数量133.8万，资产规模达750亿。业内人士表示，平安租赁大多以回租模式为主。在合作过程中，平安租赁通常充当助贷的角色，最终由银行进行放款。

实际上，汽车回租属于类信贷业务，在国内经常被做成了汽车抵押贷款，业务过程中存在诸多风险。

比如，消金界了解到，奔驰金融在2022年开年收到监管罚单，银保监会的处罚出发点，就是奔驰汽车金融“以‘奔驰金融’名义同时宣传贷款产品和租赁产品时，仅提示‘奔驰金融’指代奔驰汽车金融和奔驰租赁”“宣传材料未明确说明贷款产品提供方的行为”。

在实际业务过程中，有奔驰车主花大价钱买车，以为签的是贷款合同，结果发现却是融资租赁合同，而对于售后回租融资租赁购车情况并不知情。这实际是在打政策擦边球。

此外，汽车“零首付”模式也恐受波及。“首付最低0元起”、“买车0首付 ”等营销广告屡见不鲜。

包括特斯拉、蔚来汽车、小鹏汽车、理想汽车等在内多家机构近年来均推出了0首付、低首付的融资方案。这类业务实际上是融资租赁模式，用户看似购车首付款降低了，但实际只是租车并不是买车。

业内人士指出，在租赁期间，消费者实际上只有使用权并没有所有权。消费者在与汽车厂家签订合同后，消费者提车后每月归还租金，租金还清后再将汽车所有权归属客户，这种是属于售后回租。

从近两年的监管可以明显看出，政策鼓励融资租赁公司开展直租业务，限制回租业务发展。银行和汽厂商在经营此类业务时，也要警惕其中的风险。